خيارات الأسهم المؤجلة كرا

الضرائب على خيارات الأسهم.
الضرائب على خيارات الأسهم.
كاستراتيجية حافزة، يمكنك تزويد موظفيك بحق الحصول على أسهم في شركتك بسعر ثابت لفترة محدودة. عادة، سوف تكون الأسهم أكثر من سعر الشراء في الوقت الذي يمارس الموظف الخيار.
على سبيل المثال، يمكنك تزويد أحد موظفيك الرئيسيين بخيار شراء 1،000 سهم في الشركة بقيمة 5 دولارات لكل سهم. هذه هي القيمة السوقية العادلة المقدرة (فمف) للسهم الواحد في الوقت الذي يتم فيه منح الخيار. عندما يزيد سعر السهم إلى 10 دولارات، يمارس الموظف خياره لشراء الأسهم بمبلغ 5000 دولار. وبما أن قيمتها الحالية هي 10000 دولار أمريكي، فإنه يحقق ربحا قدره 5000 دولار أمريكي.
كيف يتم خصم الضريبة؟
تعتمد عواقب ضريبة الدخل المترتبة على ممارسة الخيار على ما إذا كانت الشركة التي تمنح الخيار هي شركة خاصة خاضعة لسيطرة كندا) كيك (، وهي الفترة التي يحوز فيها الموظف األسهم قبل بيعها في نهاية المطاف وعما إذا كان الموظف يتعامل على أساس تجاري مع الشركة.
إذا كانت الشركة هي شركة نفط الكويت، لن تكون هناك أية عواقب ضريبة الدخل حتى يتصرف الموظف من أسهم، شريطة أن يكون الموظف لا علاقة للمساهمين المسيطرين للشركة. وبشكل عام، سيتم فرض ضريبة على الفرق بين القيمة السوقية للأسهم في الوقت الذي تم فيه ممارسة الخيار وسعر الخيار (أي 5 دولارات للسهم الواحد في مثالنا) كدخل عمل في السنة التي تباع فيها الأسهم. يمكن للموظف المطالبة بخصم من الدخل الخاضع للضريبة يعادل نصف هذا المبلغ، إذا تم استيفاء شروط معينة. سيتم تسجيل نصف الفرق بين سعر البيع النهائي و فمف للأسهم في تاريخ ممارسة الخيار كأرباح رأسمالية خاضعة للضريبة أو خسارة رأسمالية مسموح بها.
مثال: في عام 2018، قدمت شركتك، وهي شركة كيك، عددا من كبار موظفيها خيار شراء 1،000 سهم في الشركة مقابل 10 دولارات لكل سهم. في عام 2018، تشير التقديرات إلى أن قيمة السهم قد تضاعفت. يقرر العديد من الموظفين ممارسة خياراتهم. وبحلول عام 2018، تضاعفت قيمة السهم مرة أخرى إلى 40 دولارا للسهم الواحد، وقرر بعض الموظفين بيع أسهمهم. وبما أن الشركة كانت شركة نفط الكويت في الوقت الذي تم فيه منح الخيار، فإنه لا توجد فائدة خاضعة للضريبة حتى يتم بيع الأسهم في عام 2018. ويفترض أن الشروط للخصم 50٪ هي راض. وتحسب الفائدة على النحو التالي:
ماذا لو انخفض السهم في القيمة؟
في المثال العددي أعلاه، ارتفعت قيمة السهم بين الوقت الذي تم فيه شراء الأسهم والوقت الذي تم بيعه فيه. ولكن ماذا سيحدث إذا انخفضت قيمة السهم إلى 10 دولارات في وقت البيع في 2018؟ وفي هذه الحالة، يبلغ الموظف عن صافي دخل قدره 5000 دولار وخسارة رأسمالية بقيمة 10،000 دولار (5000 دولار أمريكي خسارة رأس المال المسموح بها). لسوء الحظ، في حين أن إدراج الدخل يمنح نفس المعاملة الضريبية ككسب رأسمالي، فإنه ليس في الواقع مكاسب رأسمالية. يتم فرض ضريبة على دخل العمالة. ونتیجة لذلك، لا یمکن استخدام خسارة رأس المال التي تحققت في عام 2018 لموازنة إدراج الدخل الناتج عن المنفعة الخاضعة للضرائب.
يجب على أي شخص في ظروف مالية صعبة نتيجة لهذه القواعد الاتصال بمكتب خدمات الضرائب في كرا المحلي لتحديد ما إذا كان يمكن إجراء ترتيبات دفع خاصة.
خيارات الأسهم العامة للشركة.
تختلف القواعد عندما تكون الشركة التي تمنح الخيار شركة عامة. والقاعدة العامة هي أنه يتعين على الموظف الإبلاغ عن منافع التوظيف الخاضعة للضريبة في السنة التي يمارس فيها الخيار. هذه المكافأة تساوي المبلغ الذي يتم بموجبه تجاوز قيمة الأسهم (في الوقت الذي يمارس فيه الخيار) سعر الخيار المدفوع للأسهم. وعند استيفاء شروط معينة، يسمح بخصم يعادل نصف الاستحقاق الخاضع للضريبة.
بالنسبة للخيارات التي تم ممارستها قبل الساعة الرابعة مساء. إست في 4 مارس 2018، يمكن للموظفين المؤهلين من الشركات العامة أن يختاروا تأجيل الضرائب على منافع التوظيف الخاضعة للضريبة الناتجة (مع مراعاة حد استحقاق سنوي قدره 100،000 دولار). ومع ذلك، فإن خيارات الشركات العامة تمارس بعد الساعة 4:00 بعد الظهر. إست في 4 مارس 2018 لم تعد مؤهلة للإرجاء.
وقد واجه بعض الموظفين الذين استفادوا من انتخابات التأجيل الضريبي صعوبات مالية نتيجة لانخفاض قيمة الأوراق المالية المختارة إلى درجة أن قيمة الأوراق المالية كانت أقل من الالتزامات الضريبية المؤجلة على استحقاق خيار الأسهم الأساسي. وكانت هناك انتخابات خاصة متاحة بحيث لا يتجاوز الالتزام الضريبي على استحقاق خيار الأسهم المؤجلة حصيلة التصرف للأوراق المالية المختارة (ثلثي هذه العائدات لسكان كيبيك)، شريطة أن يتم التصرف في الأوراق المالية بعد عام 2018 وقبل 2018، وأن الانتخاب تم إيداعه في الموعد المحدد لإقرار ضريبة الدخل الخاص بك عن سنة التصرف.

خيارات الأسهم المؤجلة كرا
المدخرات الخاصة على.
كش ليفينغ بينيفيتس باندل.
مقال هذا الشهر من قبل مارك H. وولترزدورف، الشريك في مصلحة الضرائب في مكتب ادمونتون فريزر ميلنر كاسغراين لب، هو مقتطف من قضية إدارة الثروات تايمز رقم 60 بتاريخ 30 يونيو 2018.
وفي شباط / فبراير 2000، قدمت الحكومة الاتحادية ميزانية تضمنت أحكاما تقترح تأجيل، في ظروف معينة، فيما يتعلق بإيرادات العمالة التي يتعين الاعتراف بها عندما يكون الموظفون في الخيارات غير الممولة في إطار برنامج التعاون التقني فيما بين بلدان جزر المحيط الهادئ الممنوح لهم من قبل رب عملهم. اقترح أنه عندما يمنح الشخص المؤهل خيارا لإصدار أسهم الشخص المؤهل (أو شخص غير مؤهل على أساس تجاري) للموظف، وأن يقدم الموظف الانتخاب المناسب، فإن دخل العمل الذي يمكن إدراجه في الدخل في السنة التي يمارس فيها الخيار، يؤجل حتى السنة الضريبية التي يتصرف فيها الموظف أو يتبادل أسهمه. ويخضع التأجيل إلى حد سنوي قدره 000 100 دولار. ولوحظ أن الأحكام المقترحة تشبه عموما الأحكام المتعلقة بخيارات الأسهم الحافزة في الولايات المتحدة.
وأشارت وثائق ميزانية عام 2000 إلى أنه يجري تعديل أحكام خيار مخزون الموظفين لأن العديد من الشركات تستخدم خيارات الأسهم لتشجيع موظفيها على أخذ حصة ملكية في الشركة، ولا سيما في صناعات التكنولوجيا العالية السريعة النمو. ولوحظ أن خيارات الأسهم توفر للموظفين الحق في الحصول على أسهم في رب العمل بسعر محدد سلفا، وأنهم يساعدون الشركات على اجتذاب العمال ذوي الكفاءة العالية والاحتفاظ بهم، وأن التعديلات المقترحة ستجعل المعاملة الضريبية الكندية لخيارات أسهم الموظفين أكثر قدرة على المنافسة مع الولايات المتحدة. ودخلت أحكام الميزانية لعام 2000 حيز التنفيذ اعتبارا من 28 فبراير / شباط 2000.
سريع إلى عام 2018. في حين أن القصد من هذه الأحكام قد تكون جديرة بالثقة و [مدش]؛ وكانت النتائج (في بعض الحالات) أقل من المرغوب فيه، وخاصة في صناعات التكنولوجيا العالية. فعلى سبيل المثال، تمكن بعض الموظفين الذين استفادوا من الانتخابات الخاصة من تأجيل مبالغ كبيرة من دخل العمالة، ولكن قيمة الأسهم التي تم حيازتها بعد ذلك انخفضت إلى درجة كانت فيها ضرائب الدخل المستحقة فيما يتعلق بإيرادات العمالة المؤجلة أكبر من عائدات التصرف المستلمة من بيع األسهم.
وليس من المستغرب أن بعض الموظفين الذين تصرفوا في أسهمهم خدعوا خطأ بأن النظام الضريبي كان يعمل بصورة غير منصفة لأنهم رأوا أنهم لم يحصلوا أبدا على دخل العمالة، ولكنهم كانوا مطالبين بدفع ضرائب الدخل على كامل المبلغ.
كما يدرك املستشارون، عندما يتم احلسول على اأسهم وفقا خلطة خيار اأسهم املوظفني، فاإن النخفاض الالحق يف القيمة السوقية للسهم يعامل عموما كخسارة راأسمالية) اأو مكسب راأس املال يف حالة الزيادة (. انخفاض كبير في القيمة هو تحول مؤسف للأحداث من وجهة نظر الموظف ولكن وجهة نظر وكالة الإيرادات الكندية هو أن هذا هو خطر السوق التي اتخذها الموظف عند اختيار الاحتفاظ بالأسهم المكتسبة وفقا لخطة خيار الأسهم. وهناك العديد من التفسيرات التقنية الصادرة عن هيئة الإيرادات الكندية التي تعالج هذه المسألة. ملاحظة 2 كما درست وزارة المالية هذه المسألة في عام 2002. وقدمت اللجنة المشتركة المعنية بالضرائب رسالة مؤرخة 15 مارس / آذار 2002، توصي فيها بتعديل إيتا للسماح أي خسارة رأسمالية تتحقق عند التصرف في هذه الأسهم لمقابلة الدخل المحقق خلاف ذلك عند ممارسة الخيار. ورفضت وزارة المالية تقديم مثل هذا التخفيف، وهو ما يعادل الموظفين الذين يمارسون خيارات الأسهم ويختارون الاحتفاظ بالأسهم للأفراد الذين يحصلون على أسهم مع ما بعد خصم الضرائب أو الدولارات المقترضة. أي أن كل مستثمر يختار حيازة األسهم يقبل مخاطر السوق في توقع عائد على االستثمار بما في ذلك تقدير قيمة السهم في المستقبل.
وعلى الرغم مما تقدم، تم منح أمرين بالتجديد فيما يتعلق بالموظفين السابقين لشركة سدل أوبتيكش، Inc. ملاحظة 3 وفقا لأوامر الاسترداد الصادرة، فإن الإعفاء الضريبي يتعلق بدخل العمالة المحسوب وفقا للبند الفرعي 7 (1).
وقد قدم الموظفون حججا مختلفة للحصول على إعفاء ضريبي، كدعوى أن الخسائر كانت بسبب الدخل وليس رأس المال. ورفضت هذه الحجج في ايليس نوت 4 وبايرد نوت 5 ولكن قبلت في هاورد. ملاحظة 6 في هوارد، اعتبر الموظف تاجر أو تاجر فيما يتعلق بأسهم صاحب العمل وكان لديه معرفة خاصة وخبرة في عمليات صاحب العمل و سوق. ونتيجة لذلك، اعتبرت الخسائر التي حققها الموظف في التصرف في األسهم المختارة خسائر من نشاط تجاري.
تم عرض ميزانية عام 2018 في 4 مارس 2018. وهي تحتوي على أربعة تغييرات مهمة مقترحة على فرض الضرائب على خيارات الأسهم للموظفين. أولا، يقترح إجراء تغييرات لإزالة "الانحدار المزدوج" الذي قد يحدث عندما يقوم الموظف "بنقل" خياراته من الأسهم ويتعين عليه أن يشمل 50 في المائة فقط من دخل العمالة في الدخل بينما يحق لصاحب العمل خصم كامل للمبلغ المدفوع في تحديد دخله من الأعمال. ثانيا، يتم اقتراح تغييرات لتوضيح متطلبات الضريبة المقتطعة الحالية للتأكد من أن المبلغ المطلوب فيما يتعلق بالضريبة على المبلغ الكامل (وليس 50٪ فقط) من دخل العمالة المرتبط بإصدار السهم يجب أن يحوله صاحب العمل في في نفس الوقت الذي تصدر فيه الأسهم. وتسعى هذه الإجراءات إلى تجنب المواقف التي يكون فيها الموظف غير قادر على الوفاء بالتزاماته الضريبية نتيجة لانخفاض قيمة الأسهم. وثالثا، يقترح إجراء تغييرات للقضاء على الانتخابات التي تسمح بتأجيل إيراد العمالة لغير اللجنة. وأخيرا، يقترح إجراء تغييرات من شأنها أن توفر تخفيفا ضريبيا عندما ينتخب الموظفون لتأجيل دخل العمل، وقد يتعرضون لخسارة مالية نتيجة لانخفاض قيمة الأسهم المكتسبة. هذه التغييرات الأخيرة هي موضوع هذه المقالة.
وتقترح ميزانية عام 2018 أن يقوم الموظف، عندما يمارس خيارا للحصول على أسهم، بإجراء انتخابات وفقا للفقرة الفرعية 7 (10) في السنة الضريبية السابقة لتأجيل دخل العمل، والتزام ضريبة الدخل الناشئة فيما يتعلق بإيرادات العمالة في السنة التي تباع فيها األسهم أكبر من عائدات التصرف في األسهم المختارة، يجوز للموظف أن يختار أن يختار دفع ضريبة خاصة عن السنة مساوية لعائدات التصرف، إن وجدت، من البيع أو التصرف اآلخر) من الأسهم المختارة. وفي الحالات التي يرسل فيها الموظف الانتخاب المقترح، سيترتب على ما يلي: الملاحظة 7.
عند تحديد الدخل الخاضع للضريبة، يجوز للموظف المطالبة بخصم يعادل كامل مبلغ دخل العمل (مقابل 50٪ كما هو منصوص عليه حاليا في الفقرتين 110 (1) (د) و (د .1))؛ مبلغ يساوي نصف المبلغ الأقل: المبلغ الذي يشمله خلاف ذلك في دخل العمالة؛ خسارة رأس المال من التصرف في الحصة،
يجب إدراجها في دخل الموظف كمكسب رأسمالي خاضع للضريبة في نفس الفترة الضريبية التي تم فيها استبعاد األسهم. ويمكن اعتبار هذا المكسب الرأسمالي الخاضع للضريبة مقابل خسارة رأس المال المسموح بها الناتجة عن التصرف في الحصة المختارة، شريطة عدم استخدام الموظف لخسارة أخرى؛
يتم دفع ضريبة خاصة تساوي عائدات الموظف من التصرف في الأسهم المختارة (من عائدات التصرف للمقيمين في كيبيك) في سنة التصرف؛ ويتم تجاهل الربح الرأسمالي الخاضع للضريبة لأغراض تعريف "الدخل المعدل" لأغراض بعض الائتمانات (مثل ضريبة السلع والخدمات).
وتعتبر االنتخابات التي يتم رفعها خارج فترة إعادة التقييم العادية) بالمعنى الوارد في البند الفرعي 152) 3.1 (بمثابة طلب يقدمه الموظف بموجب القسم الفرعي 152) 4.2 (إلى وزير اإليرادات الوطنية لتحديد المبالغ المستردة) أو تخفيض الضرائب. ويكون هذا القرار وفقا لتقدير وزير الإيرادات الوطنية ويجب أن يتم في أو قبل اليوم الذي يبلغ 10 سنوات تقويمية بعد نهاية السنة الضريبية للموظف الذي يتصل به رد الأموال أو التخفيض. وسيسمح ذلك بإجراء عمليات إعادة تقييم فيما يتعلق بالسنوات الضريبية المفروضة على النظام الأساسي. وينبغي للمستشارين التشاور مع موكليهم في أقرب وقت ممكن في عام 2018 لتجنب فقدان الفرصة لتطبيق هذه الأحكام المقترحة للسنة الضريبية لعام 2000.
فقط الأسهم التي تم التصرف فيها والتي تم تأجيل دخل العمالة ذات الصلة وفقا للانتخاب في القسم الفرعي 7 (10) سوف تكون مؤهلة لهذه المعاملة الضريبية المقترحة. وسيتاح للموظفين الذين تصرفوا في هذه الأسهم قبل عام 2018 فرصة تقديم الانتخاب المقترح قبل أو قبل تاريخ استحقاق إيداعهم لعام 2018 (30 أبريل 2018 أو 15 يونيو 2018 حسب مقتضى الحال). الأفراد الذين لم يتخلصوا من أسهمهم المختارة قبل عام 2018 قد يختارون القيام بذلك قبل عام 2018. وسوف يكون لديهم حتى تاريخ تقديمهم تاريخ الضرورة للسنة الضريبية للتصرف لتقديم الانتخابات المقترحة اعتماد هذا العلاج (عادة 30 أبريل، 2018 أو 15 يونيو 2018، حسب الحالة). وعندما لا يتصرف الفرد في أسهمه المختارة قبل عام 2018، يبدو أن تأجيل إيراد العمالة ما زال قائما إلى أن يتم التصرف في الأسهم المخفضة، وإن كان ذلك دون الاستفادة من الانتخابات المقترحة والتخفيف الضريبي.
1 - صدرت هذه الأحكام، وترد في شكلها الحالي في الفقرات الفرعية 7 (8) إلى (16) من قانون ضريبة الدخل (كندا) ("إيتا"). ما لم يذكر خلاف ذلك، جميع المراجع القانونية في هذه المقالة هي إيتا.
2. انظر، على سبيل المثال، الوثائق 2003-0007795، 2009-0319621M4، و 2009-0325281M4.
3. انظر بعض الموظفين السابقين من سدل البصريات، وشركة أمر المخفف، مؤرخة 25 أكتوبر 2007 وبعض الموظفين السابقين من سدل البصريات، وشركة أمر المذكرة رقم 2، بتاريخ 29 مايو 2008. كلا أوامر الممنوحة منحت ضريبة الدخل والفائدة إغاثة بعض الموظفين المعينين حيث تجاوزت الضريبة المقررة على استحقاق دخل العمل مجموع حصيلة التصرف المحققة على أسهم التصرف والقيمة السوقية لأي من تلك الأسهم المحتفظ بها في 29 ديسمبر 2006. كما طلب من الموظفين تخفيض التكلفة المعدلة قاعدة أوراقها المالية التي عقدت في 29 ديسمبر 2006 وفقا لصيغة الواردة فيه.
4. إليس ضد الملكة، 2008 دتك 6230 (F. C.A.).
5. بيرد ضد الملكة، 2018 دتك 5035 (F. C.A.).
6. هوارد ضد الملكة، 2008 دتك 2788 (T. C.C.).
7 - القرار 29 من "إشعار الطرق وسبل الحركة" الوارد في المرفق 5 من وثائق ميزانية عام 2018.

T1212 - بيان فوائد خيار الأسهم المؤجلة.
إدخال هذا المبلغ.
تأجيل مزايا خيارات الأمان (النموذج T1212)
أدخل المعلومات من فواصل T الاتحادية الخاصة بك في شاشة دخول T-سليبس.
أدخل هذه المعلومات على شاشة خيارات خيارات الأسهم المؤجلة في قسم الدخل من المقابلة.
في قسم الملف الشخصي للضريبة الشخصية للمقابلة، أجب على نعم للأسئلة هل عملت في عام 2018؟ وهل لديك نفقات تتعلق بعملك؟ . ثم حدد I المؤجلة فوائد الخيار الأسهم.
أدخل الرصيد الافتتاحي للفوائد المؤجلة على السطر 1 من النموذج T1212. يمكنك العثور على هذه المعلومات عن آخر إشعار للتقييم لعام 2009. أدخل المزايا التي لم يعد من الممكن تأجيلها على السطر 4.
وتقول هيئة الإيرادات الكندية.
أكمل هذا النموذج لتتبع الفوائد التي تم تأجيلها كنتيجة لممارسة خيار أمني بعد 27 فبراير 2000 للحصول على أوراق مالية مؤهلة كنتيجة لعملك. الأوراق المالية المؤهلة هي أسهم عادية من فئة مدرجة في البورصة المقررة في كندا أو خارجها، ووحدات صناديق الاستثمار المشترك.
إذا مارست خيارا واشترت أوراق مالية مؤهلة بعد الساعة الرابعة مساء. إست في 4 مارس 2018، لا يمكنك انتخاب لتأجيل مزايا الخيار الأمني ​​الناتجة عن هذه المعاملات. إذا قبل عام 2018، يمكنك التخلص من الأسهم التي كنت قد انتخبت سابقا لتأجيل مزايا خيار الأمان، يمكنك اختيار للتخفيف الضريبي الخاص من المسؤولية الناتجة عن هذه التصرفات. لمزيد من المعلومات، راجع نموذج RC310، انتخابات للإغاثة الخاصة للإرجاء الضريبي الانتخابات على خيارات أمن الموظفين، أو دليل T4037، مكاسب رأس المال، أو الذهاب إلى cra. gc. ca/capitalgains.
يجب أن تدرج الاستحقاقات المؤجلة في دخل عملك للسنة التي تتخلص فيها من الضمان أو تصبح غير مقيم أو تموت.
يجب عليك تقديم هذا النموذج مع الإقرار الضريبي الخاص بك كل عام لديك رصيد من مزايا خيار الضمان المؤجل، أم لا تأجيل أي من خيارات الخيارات الأمنية في السنة أو التخلص من أي أوراق مالية في السنة المتعلقة بميزة الخيار الأمني سبق تأجيله.

تم الإعلان عن تغييرات مهمة في خيارات أسهم الموظفين الكنديين.
يقترح مشروع قانون صدر في أغسطس 2018 من قبل وزارة المالية الكندية التغييرات التي من المتوقع أن تسبب الشركات التي تمنح خيارات الأسهم لمراجعة بعناية خطط الخيارات الأسهم الحالية وربما النظر إلى أساليب بديلة لتعويض موظفيها.
ويتبع مشروع التشريع الإعلانات الصادرة كجزء من الميزانية الكندية لعام 2018، ويتضمن التغييرات التي من المتوقع أن تؤثر على خيارات أسهم الموظفين في ثلاث طرق على الأقل. وتعتبر هذه بدورها أدناه.
وفي الوقت الراهن، يجوز للموظفين الكنديين أن يختاروا تأجيل (على الأقل جزئيا) الرسوم المفروضة على ضريبة الدخل التي قد تنشأ عادة عن ممارسة خيارات أسهمهم حتى أقرب (1) السنة التي يتم فيها بيع الأسهم الناتجة، (3) السنة التي يتوقف فيها الموظف عن الإقامة في كندا لأغراض الضرائب الكندية. ومن بين العيوب الملحوظة في هذا الترتيب أنه سيتم دائما تقييم الالتزام الضريبي بالرجوع إلى القيمة السوقية للسهم بموجب الخيار في وقت التمرين. وبناء على ذلك، إذا اختار الموظف إرجاء الاعتراف باستحقاقات العمل وتنخفض قيمة السهم في وقت لاحق، فقد لا يكون للموظف عائدات كافية من بيع الأوراق المالية أو التصرف فيها بما يفي بالتزاماته الضريبية.
وينص التشريع المنقح على معاملة ضريبية اختيارية خاصة لدافعي الضرائب الذين اختاروا تأجيل الضريبة مما يكفل ألا يتجاوز الالتزام الضريبي على استحقاق خيار الأسهم المؤجلة حصيلة بيع الخيار الأساسي للأوراق المالية بعد الممارسة، مع مراعاة اإعفاء ضريبي ناجم عن اضتخدام اخلضائر الراأضمالية على ضندات اخليار مقابل اأرباح راأس املال من مضادر اأخرى.
وفي أي سنة يطلب فيها من دافعي الضرائب أن يدرجوا في الدخل استحقاق مؤهل من خيار الأسهم المؤجلة، يجوز للدافع الضريبي أن يختار دفع ضريبة خاصة عن السنة مساوية لعائدات البيع أو التصرف في الأوراق المالية الأخرى ( في حالة سكان كيبيك، فإن الضريبة الخاصة ستكون ثلثي هذه العائدات). وعند تطبيق هذه القواعد الجديدة، تجدر الإشارة إلى أن منافع خيار الأسهم فقط التي أجريت بالفعل انتخابات لتأجيل الضرائب ستكون مؤهلة للمعاملة الضريبية الاختيارية الخاصة. وتجدر الإشارة أيضا إلى ما يلي:
(1) يتعين على الأفراد الذين تصرفوا في مخزونهم قبل عام 2018 إجراء انتخابات للمعاملة الخاصة في 30 نيسان / أبريل 2018 أو قبله، أي تاريخ استحقاق الإيداع المتوقع لعام الضرائب لعام 2018؛ و.
(2) يجب على الأفراد الذين لم يتخلصوا من مخزونهم قبل عام 2018 أن يفعلوا ذلك قبل عام 2018، سيكون لديهم حتى تاريخ إيداعهم في السنة الضريبية للتصرف لإجراء انتخابات للمعاملة الخاصة.
وأخيرا، فيما يتعلق بالإرجاء الضريبي، لا يجوز تقديم أي انتخابات تأجيل للأسهم المدرجة في البورصة التي تم الحصول عليها بعد الساعة الرابعة مساء بتوقيت شرق الولايات المتحدة في 4 آذار / مارس 2018.
فوائد خيار الأسهم & نداش؛ دفعت الخيارات.
وتضمن القواعد الضريبية حاليا أنه عندما يحصل الموظف على أوراق مالية بموجب اتفاق خيار أسهم، يتم تقديم خصم واحد فقط (على مستوى الموظف). ويرجع ذلك إلى أن أرباب العمل، في هذا السياق، منعوا من المطالبة بخصم ضريبي لإصدار الضمان. ومع ذلك، حيث لا يتم ممارسة حقوق خيار الأسهم للموظفين، وبدلا من ذلك، يتم تبادلها لدفع نقدي من صاحب العمل أي & لدكو؛ كاشيد & رديقو؛، الدفع النقدي هو خصم كامل من قبل صاحب العمل، وفي الوقت نفسه، قد يظل صاحب الخيار مؤهلا أيضا لخصم خيار الأسهم الحالي (أي خصم يعادل نصف استحقاق العمل).
وتمشيا مع إعلانات ميزانية عام 2018، يقترح التشريع المنقح منع الموظفين وأصحاب العمل من الحصول على اقتطاعات ضريبية لنفس استحقاقات العمل. وعند معالجة الحالة، لن يكون خيار خصم الأسهم متاحا إلا للموظفين في الحالات التي يمارسون فيها خياراتهم ويكتسبون الأوراق المالية بدلا من التخلي عن حقوقهم مقابل مقابل نقدي. ويجوز لصاحب العمل الاستمرار في السماح للموظفين باسترداد حقوق خيار أسهمهم دون أن يؤثر ذلك على أهليتهم لخصم خيار الأسهم، ولكن في هذه الظروف، يتعين على صاحب العمل إجراء انتخابات للتخلي عن خصم المبلغ النقدي (ونسخ من هذه الانتخابات مع هيئة الإيرادات الكندية (كرا).
ونتيجة لهذه المقترحات التشريعية، هناك عدد من الإجراءات التي قد يرغب أرباب العمل في اتخاذها بقدر ما كانت خطط الخيارات القائمة، ولا تزال، تعمل على أساس مدفوع، بما في ذلك:
إجراء تقييم للتكاليف المحتملة لصاحب العمل نتيجة للخصم الضريبي المفروض إذا أجريت الانتخابات؛ فكر في التأثير على مشاركة & لدكو؛ هدروم & رديقو؛ إذا كان يتعين الآن ممارسة جميع الخيارات بالكامل بدلا من صرفها؛ التحقق من عدم وجود حقوق تعاقدية أو قيود أخرى على السياسات، مما قد يؤثر على صاحب العمل إذا تم منع الموظفين من خصم الضرائب إذا تم صرف خياراتهم؛ والنظر في الأثر الذي قد يحدثه فقدان الخصم لأغراض الإبلاغ المالي.
أرباب العمل كثيرا ما تستخدم & لدكو؛ مشقة لا داعي لها & رديقو؛ المخصص الذي تسمح به هيئة تنظيم الاتصالات ولا يتم حجب ضريبة الدخل عند المصدر على خيار خيار الأسهم من مدفوعات نقدية أخرى للموظفين الذين يواجهون صعوبات مالية لا مبرر لها نتيجة لذلك. وسمحت هيئة تنظيم الاتصالات بتخفيض بنسبة 50٪ على أي من دخل الموظف الخاضع للضريبة لأرباب العمل لكي يأخذوا في الحسبان متى قرروا تفعيل حجب ضريبة الدخل.
& لدكو؛ مشقة لا داعي لها & رديقو؛ لن یطبق بعد ذلك حیث یصدر أصحاب العمل الأوراق المالیة بموجب خطة حوافز الموظفین. كما لن يسمح للموظف بالتقدم بطلب إلى هيئة تنظيم الاتصالات (كراك) ل & لدكو؛ مشقة لا مبرر لها & رديقو؛ للحد من المسؤولية عن الضرائب من خلال الاستقطاع فقط لأن المنفعة وردت كمكافأة غير نقدية. بالنسبة للأوراق المالیة الصادرة في أو بعد 1 ینایر 2018، فإن أي ضریبة دخل مستقطعة یجب أن تعامل کما لو کان الموظف قد حصل علی المنحة کمکافأة مدفوعة نقدا. وسيكون من المهم لأصحاب العمل النظر في التدابير الحالية التي يستخدمونها عند اقتطاع الضرائب على الخيارات.

ميت لأسباب ضريبية.
مدونة حول الضرائب، والنفقات، وجميع الأشياء بينهما. لا مناهضة الضرائب.
إلغاء خيار خصم أسهم الموظف والأسئلة غير المجابة.
كما تعلمون جميعا، أعلن الحزب الوطني الاتحادي يوم الجمعة أنه سيتم إلغاء خصم خيار أسهم الموظفين وإعادة تخصيص المدخرات لدعم أصحاب الدخل المنخفض والمتوسط. لقد كتبت منذ فترة طويلة حول هذا الخصم، وأود أن أعتقد أن هذه الفكرة السياسية تأسست، على الأقل جزئيا، على عملي (العمل المشترك مع دانيال ساندلر الذي كتب الكتاب عن رأس المال الاستثماري والحوافز الضريبية). إذا كان، فإنه يجعلني أشعر على الأقل شخص يستمع على الأقل بعض الوقت.
اعتقدت أنني سوف أعطيك بعض المعلومات الأساسية في هذا المجال، وتسمح لك لتشكيل الأفكار الخاصة بك. أنا أفهم بالتأكيد أن ليس كل شخص لديه فهم جيد على هذه القضايا التقنية جدا. سأعود الحق إلى الأساسيات حتى تلك التي من دون أي معرفة في هذا المجال يمكن الحصول على علم. ونتيجة لذلك، سيكون هذا المنصب طويلا ويستند إلى عدد من الأوراق التي شاركت في تأليفها في هذا المجال.
وبالإضافة إلى ذلك، لدي بعض التساؤلات عن خطة التنمية الوطنية التي تحتاج فعلا إلى الإجابة.
ما هو خيار "موظف الأسهم"؟
إن خيار األسهم هو أداة مالية توفر لصاحب الحق الحق، وليس االلتزام، بشراء أو بيع أسهم الشركة خالل فترة محددة من الزمن بسعر محدد، ويشار إليه عادة باسم "سعر اإلضراب".
هناك عدد من الاختلافات الهامة بين خيارات الأسهم الموظفين وخيارات الأسهم القياسية التي يمكنك التداول في السوق المفتوحة.
على عكس خيارات الأسهم القياسية، لا يتم تداول خيارات الأسهم للموظفين علنا ​​في البورصة، بل تمنح بموجب عقد خاص مع مجلس الإدارة أو لجنة التعويضات للشركة التي تعمل ككتاب الخيار والتنفيذية (الموظف) يتصرف بصفته صاحب الخيار. يجب أن تكون خيارات أسهم الموظفين في كثير من األحيان محتفظ بها لفترة استحقاق محددة مسبقا قبل أن يمارسها) عادة من 3 إلى 5 سنوات ال يستطيع الموظف خاللها بيع أو نقل الخيارات (، وهو غير موجود في خيارات المخزون القياسية. يمكن أن تكون فترة خيار خيار أسهم الموظفين طويلة جدا (على سبيل المثال، عشر سنوات)، وهي فترة أطول من خيارات الأسهم القياسية. فترة الخيار هي الفترة الزمنية التي يكون فيها لحامل الحق في شراء أسهم الشركة. رابعا، غالبا ما تتقلص فترة خيار خيار أسهم الموظفين في حالة إنهاء العمل أو وفاة الموظف. وعادة ما تكون خيارات أسهم الموظفين عادة (وغالبا ما تكون مطلوبة) الممنوحة على أساس المال، وهذا يعني أن سعر الإضراب للخيار يساوي سعر السوق للمخزون الأساسي في يوم منح الخيار، في حين يتم إصدار خيار الأسهم التقليدية وهو ما يعني أن سعر إضراب الخيار يتجاوز سعر السوق للمخزون الأساسي.
من المهم أن نفهم أن خيارات أسهم الموظفين هي شكل من أشكال التعويض. وبدلا من أن يدفع للموظفين مكافأة أو راتب، يتخلى الموظفون عن هذه الأشكال من التعويضات الفورية مقابل تعويضات مستقبلية (على الأقل ينطبق ذلك على خيارات الأسهم الممنوحة إما في أو خارج الأموال) التي تأتي من خيارات الأسهم. وأصبحت خيارات الأسهم هي أكبر عنصر للتعويض بين كبار المسؤولين التنفيذيين في الشركات الكبيرة المتداولة في أمريكا الشمالية.
ما هو العلاج الضريبي الكندي لخيارات الأسهم؟
وبالمقارنة مع معظم البلدان، فإن ضريبة الدخل الشخصي لخيارات أسهم الموظفين في كندا هي أقل تعقيدا وأكثر سخاء من وجهة نظر الموظف. ومنذ عام 1972، تتقاسم جميع خيارات أسهم الموظفين نفس المعاملة الضريبية العامة من جانبين.
وخلافا للدخل الآخر من العمالة (مثل الراتب السنوي أو دخل المكافأة)، وهو خاضع للضريبة في السنة التي يستلم فيها، لا توجد عواقب ضريبية عندما تمنح خيارات الأسهم أو عند استحقاقها. وبدلا من ذلك، وبموجب البند الفرعي 7 (1) من الاتفاق الدولي، لا ينشأ التزام ضريبي إلا في السنة التي يمارس فيها الخيار. والمبلغ الذي يجب إدراجه في الدخل من العمل عند ممارسة العمل يساوي الفرق بين القيمة السوقية العادلة للسهم في تاريخ ممارسة الخيار وسعر الإضراب. عند بيع الأسهم المستحوذ عليها وفقا للخيار، فإن الفرق بين عائدات التصرف في المخزون والقيمة السوقية العادلة للسهم في تاريخ ممارسة الخيار يخضع للضريبة كربح رأسمالي أو خسارة رأسمالية، كما هو الحال يمكن. وبموجب القسم 38 من الاتفاق الدولي، فإن الجزء الخاضع للضريبة من المكاسب الرأسمالية أو الخسائر الرأسمالية هو نصف مكسب رأس المال أو الخسارة الرأسمالية.
بالنسبة للخيارات التي تصدرها شركة عامة (يمكن أيضا أن تصدر خيارات أسهم الموظفين من قبل شركة خاصة خاضعة لسيطرة كندا) "كيك" (وتاريخ الضرائب ومعالجة هذه الخيارات يختلف عن تلك التي تصدرها شركة عامة، وأنا لا أعتبر المعاملة الضريبية من الخيارات التي أصدرتها لجنة حماية المستهلك في هذه الوظيفة بلوق)، كان هناك اثنين من التغييرات الضريبية الهامة لهذه المعاملة الضريبية الأساسية: التغييرات التي أجريت في عام 1984 و 2000. ويتعلق خصم أسهم الأسهم الموظف لتغيير عام 1984.
ومن أجل التشجيع على استخدام خيارات الأسهم كآلية للتعويض، أدخلت الميزانية الاتحادية لعام 1984 الفقرة 110 (1) (د) من قانون التجارة الدولية. وبموجب الفقرة 110 (1) (د)، إذا أعطت شركة كندية عامة خيارات الأسهم لموظف، وكان سعر الإضراب مساويا على الأقل للقيمة السوقية العادلة للحصة الأساسية في اليوم الذي منح فيه الخيار، الخيارات هي قادرة على خصم 50 في المئة من الفائدة الخيار الأسهم. ويعني تطبيق الخصم أن منافع الدخل التي يتم الحصول عليها من خيارات الأسهم تخضع للضريبة بنفس معدل الأرباح الرأسمالية (وبالتالي بمعدل أقل من المعدل المطبق على الدخل العادي).
وكان تحفيز التغيير الضريبي الفيدرالي لعام 1984 هو الرغبة في "تشجيع استخدام خطط خيارات أسهم الموظفين على نطاق أوسع" (خطة ميزانية عام 1984، ص 7). ويعتقد عموما أن خيارات أسهم الموظفين تساعد في مواءمة حوافز المديرين التنفيذيين والعمال بالشركة مع مساهمي الشركة. ومن خالل مواءمة حوافز املوظفني مع املساهمني، يكون للموظفني حصة في زيادة قيمة شركاتهم) وبالتالي سعر السهم (ويجب أن يكونوا رواد األعمال ومبتكرة للقيام بذلك. (وهذا هو في الواقع الدافع الدقيق لجشع جوردون جيكو هو خطاب جيد). من خلال زيادة الإنتاجية ونمو الشركة في نهاية المطاف، فإن الأمل سيكون لمعدلات أعلى عموما للنمو الاقتصادي والازدهار.
هذا هو كل شيء فني جدا لذلك أعتقد أن مثالا سيكون مفيدا. الموظف (على الأرجح الرئيس التنفيذي أو نائب الرئيس) يعمل في شركة متداولة في كندا و هو المستفيد من منحة الخيار ل 100،000 سهم. تم تأريخ المنحة على أنها قد تم إجراؤها في 1 يناير عندما كان سعر السهم 15 دولارا والذي تم تعيينه على أنه سعر الإضراب. افترض أن الفرد يواجه معدل ضريبة هامشية فيدرالية وإقليمية مجتمعة بنسبة 45٪ ويفترض أن الخيارات ستستفيد بعد سنة واحدة، وهذا يعني أنه يجب على الموظف الاحتفاظ بالخيارات لمدة سنة على الأقل.
في 2 يناير من العام التالي، ينتخب الموظف ممارسة هذه الخيارات بمجرد انتهاء فترة الاستحقاق. ويجري تداول أسهم الشركة حاليا عند 20 دولارا. يمارس الموظف 100000 خيار ويبيع الأسهم التي تم الحصول عليها من ممارسة في نفس اليوم (أكثر من 90 في المائة من خيارات الأسهم التنفيذية يمارس ويبيع في نفس اليوم) التي منحت بسعر محدد (ممارسة) 15 $. وتقدر قيمة الأسهم التي تم ممارستها بمبلغ 1.5 مليون دولار (000 100 خيار بسعر 15 دولارا للسهم الواحد)، وتبلغ قيمة البيع 2 مليون دولار (000 100 خيار بسعر 20 دولارا للسهم الواحد). أي أن الموظف يدفع 1.5 مليون دولار للأسهم التي يبيعها بعد ذلك فورا بمبلغ مليوني دولار. ويستمد الموظف استحقاقا لإيرادات العمل يقدر بفارق هذين المبلغين، وهو 000 500 دولار.
وإذا كان مبلغ 000 500 دولار بالكامل يخضع للضريبة، لأنه ينبغي أن يكون بسبب دخله، فإن الموظف سيدفع مبلغ 000 225 دولار في شكل ضرائب تترك لها بعد خصم الضرائب من خيارات الأسهم البالغة 000 275 دولار. ولكن بسبب الخصم الخاص، فإنها تدفع فقط ضريبة على 250،000 $ من استحقاق الدخل لما مجموعه 112،500 $ المدفوعة في الضرائب. وهذا يعني، مع خصم خاص، أن يدفع الموظف مبلغ 112،500 دولار في الضرائب أقل مما كان عليه خلاف ذلك.
دعونا نكون واضحين: هذا 500،000 $ ليست مكاسب رأس المال. ال تتحقق المكاسب الرأسمالية إال إذا تم شراء األسهم ومن ثم االحتفاظ بها بسبب وجود عنصر من المخاطر المرتبطة بحيازة األسهم. من خلال شراء وبيع الأسهم في نفس اليوم، والموظف هو ببساطة تحقيق فوائد الدخل التي كانت تعلق على خيارات الأسهم الممنوحة. وهي مجرد تعويض مؤجل عن العمل.
ولدينا الكثير من أشكال إيرادات العمالة المؤجلة، ومعظمها من دخل العمالة القائم على الأداء، والتي تخضع للضريبة كدخل منتظم. لذلك ليس وجود التأجيل الذي يملي هذه المعاملة الخاصة.
هل تغير الضريبة هل تعمل؟
وكان القصد من الفقرة (110) 1 (د) هو تشجيع استخدام خطط خيار الأسهم للموظفين لتعزيز النمو الاقتصادي والازدهار. هل فعلت ذلك؟
أولا، ترى أن خيارات أسهم الموظفين تدفع الإنتاجية ليست وجهة نظر لا تزال قائمة على نطاق واسع. ال يوجد دليل حقيقي على أن خيارات أسهم املوظفني لها أي تأثير ملموس على إنتاجية املوظفني. على سبيل المثال، إتنر، لامبرت، و لاركر (2003) غير قادرين على إظهار أن النمو السريع للشركات يرجع إلى الموظفين يعملون بجد وأكثر ابتكارا. يوضح أوير وشيفر (2005) أن جوائز الخيار للموظفين غير التنفيذيين ليست صغيرة جدا لتقديم أي حوافز، ولكن القليل من هؤلاء الموظفين ذوي المستوى الأدنى لديهم السلطة اللازمة لاتخاذ أنواع القرارات والتأثير على التغييرات اللازمة لزيادة كبيرة إنتاجية.
ثانيا، في حين أننا نعلم أن خطط خيار الأسهم أخذت قبالة في 80s و 90s، وليس هناك ما يدعو إلى الاعتقاد بأن هذا يرجع إلى خصم. لماذا ا؟
هذا النظام الضريبي يفضل المتلقي، الموظف، وليس المورد، الشركة. وهو لا يوفر أي دفعة مباشرة للشركة لإنشاء خطط خيار الأسهم الموظف أو زيادة المعروض من الخيارات الأسهم المتاحة في إطار هذه الخطط التي كان القصد من التغيير. ومع ذلك، على افتراض وجود خطة خيار الأسهم، فإنه يزيد من قيمة ما بعد الضريبة من الخيارات الأسهم للموظف، لا سيما بالمقارنة مع دخل الأجور والرواتب، ويمكن أن يؤدي إلى زيادة توليها من قبل الموظفين. وقد زاد استخدام خيارات أسهم الموظفين في الولايات المتحدة بمعدل أسرع بكثير وارتفع إلى مستوى أعلى بكثير مما كان عليه في كندا، على الرغم من تفضيل الضرائب محدود في الولايات المتحدة. إن النوع األكثر شيوعا من خيارات األسهم في الواليات المتحدة هو خيار األسهم غير المؤهل) نسو (الذي يمثل أكثر من 95٪ من جميع خيارات أسهم الموظفين في الواليات المتحدة) هول & أمب؛ ليبمان، 2000 (، خاضعة للضريبة كدخل عادي. وكثيرا ما يتم التأكيد على أن المحرك الرئيسي لاستخدام المكاتب الإحصائية الوطنية كعنصر من تعويضات الموظفين هو قدرة الشركة المصدرة على خصم المصروفات على الرغم من أن الشركة ليست في جيبها (مالواني، 2003، الصفحة 1231). لا يسمح للشركات الكندية مثل هذا الخصم. ويرتبط استخدام خيارات أسهم الموظفين في جميع أنحاء أمريكا الشمالية، ولا سيما في شركات تكنولوجيا المعلومات والاتصالات، ارتباطا وثيقا بالزيادات الكبيرة في سوق الأسهم خلال التسعينيات. خلال هذه الفترة، يمكن للمستفيدين أن يتوقعوا أكثر من تعويض الأجور الأعلى التي كانوا سيحصلون عليها بدون خطة الخيار بينما خفض أصحاب العمل تكاليف تعويضهم، وهو رسم خاص للشركات ذات الإيرادات المحدودة أو السلبية مثل العديد من شركات تكنولوجيا المعلومات والاتصالات في ذلك الوقت.
العواقب غير المقصودة.
المادة 110 (1) (د) المكافآت الممارسات التلاعب الخيار، والممارسات التي ثبت أن كانت على نطاق واسع في الولايات المتحدة على الأقل. ولكي يكون الفرد مؤهلا للخصم، يجب منح خيار أسهم الموظفين بحيث يكون سعر الإضراب مساويا على الأقل للقيمة السوقية العادلة للحصة الأساسية في اليوم الذي يمنح فيه الخيار. This is, if the stock is trading at $15 on the day of the option grant, the exercise price of the stock option must be equal to or greater than $15. That is, there is a clear tax advantage to stock options that are granted not-in-the-money or at least reported as such .
Backdating is the act of using hindsight to select a date for a stock option grant after that date has occurred, and then claiming to have granted the options on that earlier date, in order to take advantage of the historical price performance of a company’s stock. In practice this would involve looking back to find a local low point for the underlying stock relative to the current day’s stock price and choosing that low point as the option’s grant date. Hence, the act of reporting options that are granted in-the-money as being not in-the-money, (i. e. backdating), is an act of tax evasion in Canada . In the context of employee stock options, Canada has devised a system that rewards risky and fraudulent behaviour.
The backdating of options has become a significant policy issue due to its suspected prevalence. US research has shown that backdating was quite prevalent (e. g. Lie, 2005; Heron & Lie, 2007). Some estimates indicate that approximately 20% of executive stock option grants appear to have been backdated (Heron, Lie, & Perry 2007, p. 22) and at least 30% of companies that granted options to executives appear to have manipulated one or more of their grants (Heron & Lie, 2009). In addition, close to 200 companies (some Canadian) have been investigated by the SEC and the U. S. Justice Department (Collins, Gong, & Li, 2009, p. 403), many companies have had to restate earnings, a number of company executives have been forced to resign after admitting to backdating options, and criminal investigations have been launched against several key insiders.
Despite this data, only one Canadian company has undergone an investigation that resulted in information which the CRA used to reassess some employees that exercised suspicious stock option awards. In addition, at least four other Canadian companies have quietly announced that they found practices consistent with backdating, but it is not clear whether this has resulted in their employees being reassessed by CRA.
Questions for the NDP.
Employee stock options are a poor, indeed perverse, form of executive compensation. The preferential tax treatment of options only exacerbates this problem. By getting rid of the deduction, we are eliminating this tax loophole that disproportionately benefits the wealthy elite and rewards fraudulent behaviour.
But eliminating the deduction under paragraph 110(1)(d) is not the end of this issue. Two questions that remain are:
when the tax benefit from stock options should be reported, and Whether the employer should be permitted an offsetting deduction that is currently not allowed in Canada because of the presence of 110(1)(d)
Both of these questions need to be addressed by the NDP in their policy and I have not seen them discussed.
We could look to the accounting treatment of stock options for a way forward for taxing stock options. Until recently, Canadian and U. S. firms did not have to recognize a compensation expense for stock options that were granted not-in-the-money and were not performance-based because the options could be accounted for using the intrinsic value method. The intrinsic value of a stock option is the amount by which the price of the underlying stock exceeds the exercise price at the grant date. Provided that the option was granted not-in-the-money, it had no intrinsic value. When options were granted in-the-money, the intrinsic value of the options at the grant date must be amortized over the option vesting period. Therefore, firms that favoured compensation in the form of not-in-the-money stock options (or that least that were reported to be not-in-the-money) over cash remuneration reported higher book income.
In 1995, the U. S. Financial Accounting Standards Board (FASB) issued a statement encouraging but not requiring companies to use the fair value method. The fair value method requires that stock options be expensed based on their fair market value at the time of issuance (and amortized over the vesting period) even if the options are not-in-the-money. Option pricing models, such as a modified Black-Scholes or Binomial model, can be used to determine the fair market value of options on their grant date. A similar non-mandatory move was made by the Canadian Institute of Chartered Accountants (CICA) in late 2001. However, in the period following corporate scandals such as Enron, both Canada and the U. S. have made the fair value method mandatory. In Canada, firms have been required to use the fair value method for financial periods beginning on or after January 1, 2004 while the U. S. rule applies for financial periods beginning on or after June 15, 2005.
I do not think it would be inappropriate for the tax treatment of options to match the current accounting treatment: that is, taxing options at grant. Since employment income is taxed on a received rather than earned basis, an employee should not be required to include an amount in income prior to having an unconditional legal right to exercise the options: that is, when the options ves t. On the day the options vest, the employee does indeed receive something of value; they have the unconditional legal right to that income making the vesting time to be appropriate for taxation. How do you value the options when they vest? Option pricing models are now sufficiently robust that they can determine an option’s value at that time with a reasonable degree of accuracy.
With respect to the corporate deduction, it is important to remember that employee compensation is a cost incurred by the company and section 110(1)(d) was used in lieu of the company deduction. If 110(1)(d) is repealed, the employer should instead be allowed to now take the deduction and that this deduction be incurred at the same time and for the same amount as the employee’s tax liability.
The final issue that remains for me is when will any policy makers, the securities regulators, or the CRA recognize the importance of the backdating issue and begin investigations into this practice and demanding the repayment of taxes owed as a result of this fraudulent behavior. Employees who receive backdated stock options should be reassessed not only to deny any deduction claimed under paragraph 110(1)(d), but also to include the full stock option benefit in an earlier year than that in which the employee reported the benefit for tax purposes. Such reassessment would also include interest, compounded daily at a relatively high rate. Furthermore, if the executive knew of the backdating, he or she may be subject to gross negligence penalties and could even be charged with tax evasion. It is time to get serious on this issue, even if the practices are in the past (a claim which I doubt).
شارك هذا:
ذات صلة.
آخر الملاحة.
7 أفكار حول & لدكو؛ Repealing the Employee Stock Option Deduction and Unanswered Questions ”
Why (other than cabalistic reasons) are money people so fond of might-have-beens and “deemed” transactions & dates. During the tax year, I buy stock for sums shown on brokers confirmation, to a total $X; during same period, I sell stock to a total of $Y. This gives me (at least, in plain language) an addition to my income for that year of $(Y-X). At tax time I then dutifully declare a total income of $Z as attested to by confirmations, pay-stubs etc, on which I pay tax according to prevailing scale. Why does it have to be any more complicated? What does it matter that my employer gave me a good deal? Or that I might have done differently & made more (or less)?
The point about deductability is a good one and one that is completely missed in the NDP proposal. They’re counting on the elimination of the favourable treatment under 110(1)(d) to raise revenue. حسنا. But how realistic is that assumption?
If they allow the deduction of stock option “expenses” then, in all likelihood, the additional tax revenue collected from employees will be offset by the value of the new deduction to the employer. Indeed, since the corporate tax rate is generally greater than 50% of the top marginal individual tax rate (though that’s changing in some provinces), this could actually be a revenue loser for the federal (and provincial) governments. Perversely (at least for an NDP proposal), that would be a change that would increase taxes on employees (admitedly of the high-income variety), but reduce taxes on their corporate employers.
On the other hand, if they don’t all0w the deductibility of stock option “expenses” (consistent with the general scheme of the act that the issuance of shares are not an “expense”), then stock options will be replaced with other forms of cash equity linked compensation (stock appreciation rights, phantom stock plans, deferred stock plans, etc.), where the costs are deductible to the employer even if the treatment is less favourable for employees. Again, it’s not clear that such a change would be, on net, a revenue raiser for the federal or provincial government.
I’m fairly agnostic about the merits of the current treatment of stock options (and recognize that reasonable arguments can be made either way), but if the NDP wants to change that treatment, they need to be realistic about what the likely responses are and the implications those response will have on revenue.
Stock options are already being replaced by RSUs which are preferred by shareholders and the corporation.
[…] (with some conditions) for special tax treatment of their compensation. Lindsay Tedds wrote a great backgrounder on the taxation of employee stock options. I’m going to assume you’ve all read that piece and skip over the technical rudiments that […]
You contradict yourself in this article.
“A capital gain only accrues if shares are bought and then held because there is an element of risk associated with the holding the shares.”
“Rather than be paid in bonus or salary, employees forgo these forms of immediate compensation in exchange for future compensation ”
By forgoing salary, employees who get options risk the guaranteed salary with the hopes of the stock prices increasing before their options expire. If the stock price does not increase before the options expire the employees are left with NOTHING. Therefore the element of risk exists by sacraficing guaranteed salary.
Deferred compensation is not a capital gain.
[…] (with some conditions) for special tax treatment of their compensation. Lindsay Tedds wrote a great backgrounder on the taxation of employee stock options. I’m going to assume you’ve all read that piece and skip over the technical rudiments that […]
ترك الرد إلغاء الرد.
October 2017 (1) June 2017 (1) April 2017 (6) February 2017 (1) October 2018 (1) September 2018 (1) August 2018 (2) July 2018 (1) April 2018 (2) March 2018 (3) February 2018 (4) January 2018 (3) December 2018 (2) October 2018 (1) August 2018 (1) July 2018 (4) June 2018 (6) May 2018 (1) April 2018 (2) March 2018 (1) February 2018 (9) January 2018 (2) November 2018 (3) August 2018 (2) July 2018 (1) June 2018 (4) May 2018 (4) April 2018 (9) March 2018 (6) February 2018 (11) January 2018 (7) December 2018 (9)
تابعني على تويتر.
Blogs I Follow.
Small posts about Big Data.
You have questions, I have answers!
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
Free Markets and Social Justice.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
Tracking retractions as a window into the scientific process.
Economic insight and analysis from The Wall Street Journal.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.
Miles Corak writes on economics that matters.
A blog about taxes, expenditures, and all things in between. Neither pro - nor anti-tax.